ፖርትፎሊዮ ሪል ሚዛን 101
ስለ ፖርትፎሊዮ ሪልዮሽንስ ለምን መጥፎ ሊሆን እንደሚችል ከመነጋገራችን በፊት ጽንሰ-ሀሳቡን መረዳት እና አብዛኛዎቹ የኢንቨስትመንት አመራሮች ለስትራቴጂው ጠቀሜታ ያላቸው ለምን እንደሆነ እንገልፃለን.
ሚዛን ማጠናቀቅ ጥቂት ንብረቶችን የመሸጥና ሌሎች ፖስተሮችዎን ከግብይት ምደባ ጋር በተጣጣመ መልኩ እንደ አንድ የተወሰነ አክሲዮኖች እና ቦንድ የመሳሰሉትን ያካትታል.
የንብረት ምደባው አደጋን ለመከላከል እና የተወሰኑ የኢንቨስትመንት ግቦችን ለማሳካት ይገኛል. ቦንዶች ዝቅተኛ ብድር ወለድ እንደሆኑ ይታሰባል ነገር ግን በአጠቃላይ ሲታይ በአንጻራዊነት ዝቅተኛ ሽያጭ ይከፍላሉ. አክሲዮኖች እንደ ከፍተኛ አደጋ ይቆጠባሉ, ከፍተኛ ተመላሽ ይሁኑ. በዕድሜዎ እና ግቦችዎ ላይ በመመስረት, የተወሰነውን የእርሶዎን ፖስተር መጠን በአክሲዮኖች እና በተወሰኑ በመቶዎች ውስጥ ማስያዣ ገንዘብን ለመወሰን እንዲያግዝዎት የሚፈልጉት. ለምሳሌ, ወጣት ኢንቨስተሮች 80 በመቶ የአክሲዮኖች ዋጋ እና 20 በመቶ የሽያጭ ቁርኝቶች ሊኖራቸው ይችላል, አንድ ጡረታ እስከሚወጣ ድረስ ደግሞ 60 በመቶ የአክሲዮኖች ዋጋ እና 40 በመቶ የሽያጭ ትስስር ሊኖረው ይችላል. ለአንድ የተወሰነ የኢንቨስትመንት ሁኔታ ተስማሚ የሆነ ትርጉም ያለው ትክክለኛ ወይም የተሳሳተ ምደባ የለም.
ነገር ግን በጊዜ ሂደት የንብረት ምደባዎች ከዒላማው ይሻላሉ. ይህ ምክንያታዊ ነው ምክንያቱም የተለያዩ የንብረት ክፍሎች የተለያዩ የተመልካቾች ምላሽ ይሰጣሉ. አክሲዮኖችዎ ከአመት በላይ 10 በመቶ ቅናሽ ከተሰጠዎት, እዳዎ 4 በመቶ ሲመለስ, እርስዎ ከጀመሩበት ከፍ ያለ አክሲዮኖች እና አነስተኛ መጠን ያለው ቦንድ ያገኙታል.
ይህ ብዙ ሰዎች ወደነበሩበት ሁኔታ ለመመለስ ሲነሱ ነው. እነሱ የተወሰነ እቃዎችን መሸጥ እና ወደ ግብታዊ ምደባዎ ለመመለስ አንዳንድ ጥሬታዎችን ይገዛሉ. ነገር ግን ግልጽ በሆነ እይታ ውስጥ ተደብቆ ይገኛል: ይህን በሚያደርጉበት ጊዜ እጅግ በጣም ጥሩ ያልሆነ እሴት ለመግዛት ጥሩ አፈፃፀም ያለው ንብረትን እየሸጡ ነው!
ይህ ከፋፍልፋይ ፌዴሬሽን ጋር ተያያዥነት ያለው ጉዳይ ነው.
በተመጣጣኝ አደጋ አስተዳደርና ትርፍ መካከል ያለው ጥሩ ግንኙነት
የታለመለት ምደባ አላማ የመርሃግብር አስተዳደር ነው, ነገር ግን ያንን ገንዘብ አነስተኛ እንዲሆን የሚያደርገውን ብዙ ነገር ወደ ባለቤትነት ይወስዳል. አንድ ምሳሌ, እንዴት እንደሚሰራ የሚያብራሩ ምናባዊ ቁጥሮች ጋር-
እስቲ የ $ 10,000 ዶላር እሴት እንዳለው እና 80 በመቶ የአክሲዮኖች ዋጋ እና 20 በመቶ ጥሬ እዳዎች አሉ እንበል. በአመት ውስጥ የእርስዎ አክሲዮኖች ወደ 10 በመቶ ይመለሱ እና ማስያዣዎች 4 በመቶ ይመልሱ. በዓመቱ መጨረሻ 8,800 ዶላር እና 2,080 ዶላር ቦንድ ታገኛለህ. ያ በጣም ጥሩ ዓመት ነው, በመጨረሻም $ 10,880 ዶላር አለዎት. አሁን ግን 81 ከመቶው አክሲዮን እና 19 በመቶ ጥሬ እቃዎች አሉዎት. ከእድገትዎ ላይ የተወሰነውን 800 ዶላር ትርፍ ለመሸጥ (Rebalance) እንደሚለው ነው.
ነገር ግን ይህን ካደረጉ በ 4 በመቶ ያገኙዎትን ተጨማሪ ቦንድ ይከፍሉዎታል, እና እርስዎ 10 በመቶ በከፈቱት ክምችቶች ላይ አነስተኛ ኢንቨስት ያደርጋሉ. በሚቀጥለው ዓመት ተመሳሳይ ነገር ከተፈጠረ, ተጨማሪ ቦንዶችን ለመግዛት የአክሲዮን ሽያጭን ወደ ዝቅተኛ ድምር ይመልሳል.
በዚህ ምሳሌ ውስጥ ልዩነቱ ምናልባት በዓመት ከ $ 100 ያነሰ ሊሆን ይችላል, የእርስዎ የኢንቨስትመንት ጊዜ ከ 1 አመት በላይ ነው. በአብዛኛው ሁኔታዎች አስርተ አመታት ነው. በ 30 ዓመት ውስጥ 25 ዶላር ብቻ በ 6% ወለድ / ታሳቢ ብድር ቢያጠፉብዎት, ይህ ማለት ወደ 2,000 ዶላር ገደማ ይሆናል. ትላልቅ ዶላሮች እና የወለድ መጠን ለንብረቶችዎ የበለጠ ጎጂ ናቸው.
ይህ ውጤት በአክሲዮኖች እና በተሳሰሮች ላይ ብቻ የተገደበ አይደለም. ባለፉት አምስት ዓመታት ውስጥ, S & P 500 በጣም የተራቀቁ ገበያዎች ነበራቸው . ከ S & P 500 500 ከመቶ የ 89 ዓመት መመለሻ ጋር ሲነፃፀር በ 22.4 በመቶ ብቻ ከተመዘገበው ገበያ ማውጫ ውስጥ ጋር ሲነፃፀር. ተጨማሪ አዳዲስ ገበያዎችን ለመግዛት S & P ን ብትሸጥ ኖሮ, ባለፉት አምስት ዓመታት ጊዜው ትልቅ ዋጋ አስከፍሎታል.
እርግጥ ነው, የንብረት ምደባ መነሻው መልሶ ማምጣትን ለመጨመር አለመቻልን ነው. ይህ ማለት ግን የኢንቨስትመንት ስትራቴጂ ብቻ ነዉ. አደጋን ማስተዳደርም በተለይም ወደ ጡረታ ፐርሰንት ሲቃረብ / በገበያ ውስጥ ከፍተኛ ትርፍ.
ስለዚህ, እድሜዎ እየበዛ ሲሄድ መልሶ መገንባት በጣም አስፈላጊ ነው, እና ጥሩ አፈጻጸም ያለውን እሴት መሸጥ የበለጠ ዋጋ ሊኖረው ይችላል. እንደዚሁም በተጨማሪ መዋእለ ንዋይ ማፍሰስ .