አነስተኛ Variance ፖርትፎሊዮ ፍኖርሜሽን, ስልት እና ምሳሌዎች
አነስተኛ ትንታኔ ተለዋዋጭ ፖርኖግራፊ መኖር ምን ማለት እንደሆነ ታውቃለህ? ውስብስብ መስሎ ሊታይ ይችላል, ነገር ግን ይህ ፖርትፎሊዮ አወቃቀር ሞዴል ተገኝቶ ትርፍ ከፍተኛውን ሚና በሚጫወትበት ጊዜ ከፍተኛውን አደጋ ለመከላከል ይረዳል, ይህም በጣም ዘመናዊ እና በጣም የተሳካላቸው ባለሀብቶች የመጨረሻ ግብ ነው. ከሁሉም የበለጠ, እንዴት እንደሚሰራ ካወቁ ማመልከት አይከብድም.
ዝቅተኛ ጠቀሜታ ያላቸውን ፖርትፎሊዮዎችን መገንባት ከቻሉ, ብዙ አደጋን ሳያስቀምጡ የተሻለ ውጤቶችን ሊያገኙ ይችላሉ.
በኢንቨስትመንት አለም ውስጥ አንድ ዓይነት "ኬክዎ ይኑርዎትና" ይበሉታል.
ዝቅተኛ የቫሪያረስ ፖርትፎሊዮ ምንድነው?
ዝቅተኛው ልዩነት ፖርትፎሊዮ (የዋና ተለዋዋጭነት ፖርትፎሊዮ) የጠቅላላው ፖርትፎሊዮ ዋጋ መናጋክን ለመቀነስ ከሚጣጣሩ የደህንነት ፖስተሮች መካከል ነው. በኢንቨስትመንት ማህበረሰብ ውስጥ ካለው ልዩነት ይልቅ በአብዛኛው ጥቅም ላይ የሚውለው ተለዋዋጭ (ተለዋዋጭነት) የአንድ የተወሰነ የደህንነት እንቅስቃሴ እንቅስቃሴ (ጭብጦች እና ቀናቶች) ስታትስቲክካል መለኪያ ነው.
የአንድ መዋዕለ ነዋይ ፈጥኖ መገኘት ከዋጋ መጋለጥ ጋር በተያያዘ ሊለዋወጥ የሚችል ነው. ስለዚህ, የመዋዕለ ንዋይ ፍሰቱ የበለጠ መበራከት (ዋጋው ከፍ እና ዝቅ ይላል).
ስለዚህ, አንድ ኢንቬስተር አደጋን ለመቀነስ ከፈለገ, ውጣ ውረዶችን እና ለመቀነስ ይፈልጋሉ.
ዝቅተኛ የቫሪያረስ ፖርትፎሊዮ እንዴት እንደሚገነባ
በኢንቨስትመንት አለም ውስጥ አንድ ፖርትፎሊዮ በአጠቃላይ አንድ የባንክ ኢንቨስትመንቶች ወይም በአንድ ኢንቨስትመንት የተያዘ ወይም በአንድ ኢንቨስትመንት የተያዙ ጥምር ውህዶችን ያጠቃልላል.
ስለዚህ, አነስተኛውን የተለዋዋጭ ፖርትፎሊዮ ለመገንባት, አንድ ኢንቨስትመንት አነስተኛ ፍጥነት መዋዕለ ንዋይ ማፍሰስ ወይም የተንዛዛ ኢንቨስትመንት ጥምረት እርስ በርስ መቀያየር ሊኖረው ይገባል. የመጨረሻው ፖርትፎሊዮ በአነስተኛ ክፍተቶች ላይ የተመሰረተ ነው.
ዝቅተኛ ዝምድና ያላቸው ትስስሮች አንድ አይነት (ወይም ቢያንስ ተመሳሳይ አይደሉም) የሚሰሩ ተመሳሳይ ገበያ እና ኢኮኖሚያዊ አከባቢ የሚሰጡ እንደሆኑ ሊገለፅ ይችላል.
ይህ የልዩ ልዩነት ምሳሌ ነው. አንድ ኢንቨስተሮች በፋብሪካው ላይ የተለያዩ ነገሮችን በማበጀት መለዋወጥን ለመቀነስ እየፈለጉ ነው. ይህ በአነስተኛ ልውውጦሽ መጠን ላይ የተመሠረተ ነው.
ዝቅተኛ የቫሪያረስ ፖርትፎሊዮ ምሳሌዎች
ምናልባትም በጣም ዝቅተኛ የተለዋዋጭ ፖርትፎሊዮዎች በጣም ቀላል ምሳሌዎች የአንድ ድብድብ መስተንግዶ እና የልብ ወለድ የጋራ መጠቀሚያ ድብልቅ ናቸው. የአክሲዮን ዋጋዎች እያደጉ ሲሄዱ, የሽያጭ ዋጋዎች በትንሹ አሉታዊ ይሆናል. ነገር ግን, የአክሲዮን ዋጋዎች ሲወድቁ የሽያጭ ዋጋ ብዙውን ጊዜ እየጨመረ ነው. አክሲዮኖች እና ቦንዶች በተቃራኒ አቅጣጫዎች አይንቀሳቀሱም ነገር ግን በአፈፃፀም ረገድ በጣም አነስተኛ የሆነ ቁርኝት አላቸው.
ባለአነስተኛ ባለአንዳች የልውውጥ ፖርትፎሊዮ ዘዴን ሙሉ በሙሉ በመጠቀም አንድ ኢንቨስተሮች አደገኛ ንብረቶችን ወይም የመዋዕለ ንዋይ ዓይነቶችን አንድ ላይ ማዋሃድ እና ከፍተኛ አንጻራዊ ስጋት ሳያመጣ ከፍተኛ ሪፓርት ተመላሽ ማድረግ ይችላሉ.
ለምሳሌ, አንድ ኢንቨስተሮች ሦስት የዩኤስ የኢንቬስትሜሽን ዓይነቶችን ከያዙ እንደ ዩኤስ አሜሪካ ከፍተኛ መጠን ያላቸው አክሲዮኖች, የአሜሪካ እምቅ አነስተኛ አክሲዮኖች እና እያስታወቁ ገበያ ክምችቶች እያንዳንዳቸው ከፍተኛ የተጋላጭነት እና የተዘበራረቀ የዋጋ መናወጦች ናቸው. ዝቅተኛ መስተጋብር በጊዜ ሂደት ከሚፈጠረው የንጽጽር ዓይነቶች ጋር ሲነፃፀር ዝቅተኛ ፍጥነት ሊፈጥር ይችላል.
የአንድ የተወሰነ የኢንቨስትመንት ትስስር ከሌላ ኢንቬስትመንት ጋር ለመዛመድ የሚያገለግል የተወሰነ የስታቲስቲክ ልኬት R-squared ወይም R2 ተብሎ ይጠራል. በአብዛኛው, R-squared የተሰኘው እንደ S & P 500 ያሉ ዋነኛ የቢችለር ኢንዴክስን በማጣመር ነው. ለምሳሌ, የአንድ መዋዕለ ነዋይ R-squared 0.97 ከሆነ, ዋጋው 97 በመቶው የዋጋ መንቀሳቀስ (በአፈፃፀም ተጽፎ እና ዝቅ ይላል) በምርጫው ውስጥ በተደረጉ እንቅስቃሴዎች ተብራርቷል. የ "S & P 500" የማዕቀፋዊ ኩባንያ ባለአክሲዮኖች በፋይናንሳዊነት በማበልፀግ ለመቀነስ ወይም ልዩነቶችን በማዳበር ልዩነትን ለመቀነስ አንድ አነስተኛ ኢንቨስትመንት (ኢንሹራንስ) በ "R2" ላይ ተጨማሪ ኢንቨስትመንት ለመያዝ ይፈልጋል.
ለማጠቃለል, አነስተኛ ልዩነት ፖርትፎሊዮዎች በግለሰብ ላይ በሚያዙበት ጊዜ በቀላሉ ተለዋዋጭ የሆኑ እና ነገር ግን አንድ ላይ ሲጣመሩ ከማናቸውም አካል እምች ልዩነት አነስተኛ የሆነ ከፍተኛ መጠን ያለው ኢንፎርሜሽን ይፈጥራሉ.
የግለሰብ ኢንቨስትመንቶች በተፈጥሯቸው በተለዋዋጭነት ቢታዩም, ከሁሉም ኢንቨስትመንት ጋር የተጨመረበት የተገላቢጦሽ ዝቅተኛ ልዩነት ፖርኖግራፊ (ኢንቮይስ).
ዝቅተኛ የቫሪያረስ ፖርትፎሊዮ ሞዴል
አነስተኛውን የተለዋዋጭ ፖርትፎሊዮ በመገንባት ረገድ ጥሩ ሞዴል ሞዴል ሊታይ ይችላል. ይህ የተለየው ምሳሌ ዋናው እና የሳተላይት ፖርትፎሊዮ መዋቅር ይከተላል.
- የ 40 በመቶ S & P 500 Index Fund
- 20 በመቶ የአረንጓዴ ገበያዎች አክሲዮን ማእከል
- 10 በመቶ አነስተኛ-ካፒታ አክሲዮን
- 30 በመቶ የቦንድ ኢንዴክስ ፈንድ
የመጀመሪያዎቹ ሦስት የፋይናንስ መደቦች በአንጻራዊ ሁኔታ የተጋለጡ ናቸው, ነገር ግን አራቱም በአንፃራዊነት ዝቅተኛነት አላቸው. ከዳርክ ኢንዴክሽን ፈንድ በስተቀር ለሦስቱም ጣምራዎች አንድ ላይ ተዳምረው ከሁለቱ ጋር ተቀናጅተው ይጣመራሉ.
የኃላፊነት ማስተናገጃ: በዚህ ጣቢያ ላይ ያለው መረጃ ለውይይት ዓላማዎች ብቻ የቀረበ ሲሆን እንደ የውጭ መዋዕለ ንዋይ ግን በትክክል መተርጎም የለበትም. ይህ መረጃ በምንም አይነት ሁኔታ በምንም አይነት ሁኔታ በምስጢር ለመወያየት ወይም ለመሸጥ ምክር ይሰጣል.